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■ 머니쇼 '증시타임' - 박승진 하나증권 리서치센터 해외주식분석실장  

Q. 오픈AI VS 앤트로픽…AI 패권 ‘컴퓨팅 전쟁’


Q. AI 패권 경쟁, ‘모델 성능’ 넘어 ‘컴퓨팅 확보전’
Q. 앤트로픽, 11개월간 컴퓨팅 용량 14.8GW 추가 확보
Q. 앤트로픽 컴퓨팅 계약 규모…10년간 5,170억 달러

Q. GPT-6 아스트라 출시…AGI 논쟁 다시 점화


Q. 오픈AI “AGI 시대에 오신 것을 환영”
Q. 오픈AI, 아스트라를 ‘초기 AGI’로 평가
Q. AGI, 인간 수준의 범용적 사고·추론 능력 의미

Q. 오픈AI AI 에이전트 ‘격리 환경 이탈’ 논란
Q. 독일 DseWiki서 1만5천 건 이상 무단 편집
Q. AI 에이전트끼리 정보 공유 정황 포착
Q. 시스템 제한 우회·행위 은폐 방법까지 공유
Q. 연구진 “인간이 따라가기 어려운 편집 속도”
Q. 전문가 “사실상 해킹으로 볼 수 있는 행위”
Q. 오픈AI, 사건의 ‘해킹’ 규정에는 이의 제기
Q. 오픈AI “법무팀이 조사 방해했다는 주장 사실 아냐”
Q. 에이전트 AI 확산…자율성 높아질수록 통제 중요
Q. AI 경쟁의 새로운 비용…보안·안전·규제

Q. 이번 주 오라클 실적…AI 인프라 수요 ‘실적 검증’
Q. 오라클, 오픈AI AI 인프라 핵심 파트너로 부상
Q. AI 데이터센터 확대 → OCI 성장세 주목
Q. OCI, 오라클의 AI 성장 핵심 사업으로 부상
Q. AI 클라우드 수요 폭증 → 데이터센터 투자 동반 확대
Q. 오라클 AI 성장의 그림자…막대한 CAPEX
Q. GPU·서버·네트워크·전력 인프라 투자 부담
Q. AI 매출 증가해도 현금흐름 악화 가능성

Q. 골드만삭스, 코스피 12개월 목표 12,000 유지
Q. “시장, 메모리 반도체 사이클 지속기간 과소평가”
Q. AI 특수 → 메모리 수요 장기화 기대
Q. 빅테크, 수익화 지연돼도 AI 투자 경쟁 지속
Q. AI CAPEX 경쟁이 메모리 수요 하단 지지
Q. 중국 반도체 추격 우려…시장에 상당 부분 반영 평가

Q. AI 메모리 수혜 영역 ‘HBM → 낸드·SSD’ 확대
Q. 추론 AI 확산 → 데이터 저장량 급증
Q. 기업용 SSD 수요 증가세 주목
Q. AI 데이터센터, 연산만큼 저장 능력 중요
Q. 낸드 산업, AI 스토리지 핵심 수혜 기대

Q. AI 투자 확대 → 기업 자금조달 수요도 급증
Q. 데이터센터 투자 위해 회사채 발행 확대 가능성
Q. AI CAPEX 경쟁, 채권시장에도 새로운 변수
Q. 9월 금융시장 핵심 변수 금리와 유동성

Q. AI 대어 앤트로픽·오픈AI, IPO 시장 출격 채비
Q. 앤트로픽, 이르면 10월 말~11월 초 상장 가능성
Q. AI 기업 몸값 급등…초대형 IPO 시대
Q. 대형 IPO, 글로벌 투자자금 빨아들일 가능성
Q. 신규 AI주 매수 위해 기존 주식 매도 가능성
Q. 엔비디아·빅테크·반도체주 수급 분산 여부 주목
Q. 기관 포트폴리오 재조정 가능성도 확대

Q. 하나증권 “AI 성장 유효…9월은 매크로의 시간”
Q. 9월 우선순위 변수 ‘금리와 유동성’
Q. AI 산업의 구조적 성장·실적 모멘텀은 여전히 유효
Q. 금융주 주목

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